澳洲现金存款达$2万亿，创历史新高！储蓄利率跑输通胀，实际购买力缩水（组图）

一名基金经理警告称，澳洲人正把创纪录数量的现金投入储蓄账户和定期存款，却因高通胀侵蚀财富而遭受“必然亏损”。

澳联储的数据显示，网上储蓄账户上个月的平均年回报率为3.10%，银行定期存款则为3.6%。

两类投资的收益率都低于4%的总体通胀率。换言之，资金增值速度追不上整个经济体的价格上涨。

Trilogy Funds直接房地产业务主管Laurence Parisi接受澳洲新闻集团的采访时说，扣除通胀后，储户资金的收益率“低于零”。

“在通胀率达到4%的情况下，把钱存进银行储蓄账户或定期存款，既无法保护财富，也无法让财富增长。”

“通胀持续顽固高企，按实际价值计算就一定会亏损。”

当前总体通胀率为4%，高于RBA的目标区间。图片：RBA供图

奖励储蓄账户在客户满足每月最低存款等条件后，可提供更高利率，平均利率达到4.8%，高于通胀率。

不过，澳洲竞争与消费者委员会（ACCC）在2023年的调查发现，71%的奖励储蓄账户实际上没有获得这一利率，原因是客户未能满足相关条件。

与此同时，现金和定期存款在截至3月的季度达到创纪录的2万亿澳元，占家庭总财富的10%。在经济前景不确定之下，澳洲民众正谨慎地囤积资金。

Parisi表示，现金虽然常被视为防御性投资，却无法有效抵御澳洲当前的高通胀。

他认为，商业房地产是Trilogy Funds专注的资产类别，有望带来稳定收入和长期资本增长。

“投资者或许需要考虑把部分现金投资重新配置到其他收益型投资，以跑赢通胀。”

他说，澳联储预计，受中东战争影响，今年余下时间通胀仍会维持相对高位。

Glen James表示，澳洲民众不必因此放弃现金投资。图片：供图

James说，现金具有优势，因为它流动性高且容易取得：NewsWire/Nicholas Eagar

不过，个人理财教育者、播客《money money money》主持人Glen James提出了不同看法。

他在接受澳洲新闻集团的采访时说，现金在“某些经济周期”中的实际回报可能低于零，但“只要我们了解自己面对的情况，这就没问题”。

他说，个人理财的一般原则是，手头要留有现金应付紧急情况，也要为假期或其他多年储蓄目标等短期目标准备现金。

“如果没有至少五至七年的时间跨度，我不会投资增长型资产。因此，对那部分资金来说，放在现金中才是正确选择。”

James表示，像应急基金这样的现金，不应为了追求更高回报而投入股市。资金一旦需要动用，投资就会让它失去部分流动性。

“应急基金的根本用途，就是以现金形式持有，并且可以随时提取。”

“通胀对这笔钱的实际影响，只是我们在生活中做事的成本。可以把它看作一份保险的成本，让你在需要时拥有随时可用的现金。”

不过，对于手头现金较多、且未来四到五年确实用不到这笔钱的澳洲民众，James说，这笔钱“必须真正运转起来”。

“你可能一时感觉不到通胀的影响，但从理论上说，购买力确实会一点点流失。”

“关键是始终为资金制定计划或策略。投资增长型资产可以对冲通胀。”

他说，让现金投入使用未必复杂，偿还债务就是一个办法。

“通胀本身有助于随着时间推移降低债务的实际价值。但信用卡等消费债务，以及可能无法抵税的住房按揭，都值得清偿。”

6月现金平均利率（来源：RBA）

网上储蓄账户：3.6%

奖励储蓄账户：4.8%

银行定期存款（所有期限）：3.6%